5G概念并不是一个全新话题，早在“十三五”期间，中国就开始构建了涵盖系统、终端、芯片、仪表的完整5G产业链，我国5G专利总量占全球三分之一，网络规模和用户数量均居世界首位，5G产业整体实力跻身全球高端。5G技术是第四次工业革命的前沿性、引领性和平台性科技，“十四五”又将5G作为重点板块有了新的战略部署，不仅如此，其他的十四五项目，如：新能源汽车，光伏，农林业，IT，AI等都离不开5G运用。因此作为跨年投资第五章，笔者希望把5G板块的投资逻辑和产业链分享给大家。
投资逻辑：
（一）工业互联
1月13日，工信部印发《工业互联网创新发展行动计划(2021-2023年)》，《计划》中有26处提及了5G，进一步明确深化“5G+工业互联网”问头，支持工业企业建设5G全连接工厂，推动5G应用从外围辅助环节向核心生产环节渗透，加快典型场景推广；探索5G专网建设及运营模式，规划5G工业互联网专用频率，开展工业5G专网试点；建设公共服务平台，提供5G网络化改造、应用孵化、测试验证等服务。》提出支持工业企业建设5G全连接工厂，推动5G应用从外围辅助环节向核心生产环节渗透，加快典型场景推广；到2023年，基本建成国家工业互联网大数据中心体系，建设20个区域级分中心和10个行业级分中心，在10个重点行业打造30个5G全连接工厂。标识解析体系创新赋能效应凸显，二级节点达到120个以上。建设高质量的工业微服务和工业APP资源池，工业APP数量达到50万个，打造3至5个具有国际影响力的综合型工业互联网平台。工业企业及设备上云数量比2020年翻一番。。
《计划》还要求，到2023年，重点企业生产效率提高20%以上，新模式应用普及率达到30%。培育发展40个以上主营业务收入超10亿元的创新型领军企业，形成1至2家具有国际影响力的龙头企业。培育5个国家级工业互联网产业示范基地。聚焦重点工业领域打造200家贯标示范企业和100个优秀解决方案。
近年来，我国工业互联网快速发展，逐渐成为推动经济社会高质量发展的重要动力。疫情防控期间，借助实时感知、数据交互等，工业互联网助力企业复工复产，产业智能升级。随着新型基础设施建设的加快推进，工业互联网将拓展更加广阔的市场空间。
（二）智能综采
综采工作全称为综合机械化回采工作，是指拥有液压支架、大功率刮板输送机、双滚筒采煤机的回采工作面。综采工作面是现代化煤矿生产的主要环节，是煤矿生产中设备，煤炭行业是高度流程行业，历来以工作地质条件复杂、环境恶劣、自然灾害多为特点，安全形势严峻，严重阻碍了煤炭行业高质量发展。煤矿智能化转型是大势所趋。2020年12月4日，国家能源局、国家煤矿安全监察局发布《关于开展首批智能化示范煤矿建设的通知》，提到要以建设少人无人智能化示范煤矿为目标。
目前中国联通已经开始着手5G对煤矿智能综采工作面的改造，部署了“1个核心控制系统﹢9个子系统”，据负责人介绍，整个综采工作面智能控制成套装备可以看作一个大型的采煤机器人，其核心控制系统——综采工作面自动化顺槽集中控制系统就是它的大脑，通过操作人员的人机交互实现指挥采煤、井下调度、一键启停采煤工作，并监控采煤工作面的设备运行情况。操作人员在井上、硐室等更加安全的位置操控系统。
同样的，有色，矿业，气体等传统行业也将开始普及5G智能技术，一方面提高作业效率，更重要的是保护工作人员安全。
（三）全球最大的消费类电子产品和技术博览会CES今年首次在线上举行
2020年新冠肺炎疫情的出现为电视机、智能手机、智能穿戴设备等智能终端产品带来前所未有的机遇。智能终端产品的蓬勃发展，促使5G设备渗透率大幅提高。CES展会的第一个主题是智能医疗。在疫情的背景下，健康科技和数字医疗领域尤其受到关注。去年以来，健康科技公司就成为CES的重要参与者，参展商数量同比增长了25%，今年这种趋势更为显著，展会上，机器人消毒技术、蓝牙连接的口罩、公共卫生监控以及人工智能驱动的诊断和远程医疗技术等话题成为热门，许多搭配5G通讯的医疗产品相继发布。
第二个主题是智能家居，三星在会上宣布将举办虚拟媒体会议，展示新的显示器和家用电器；LG电子还展示了一系列包括5G智能电视在内的新设备。IDC预测，2021年，商用大屏显示市场出货量将达到782万台，同比增长17%。同时，5G技术将助力交互式广告机高速发展。IDC预计，到2023年，预计超过28%的广告机将支持更多互动交互功能，同时超过10%的广告机将支持5G连接。
第三个主题是新能源汽车，今年的CES主要聚焦电动车电池技术和自动驾驶技术。通用汽车在今年的CES大会上首次展示了探索空中出租车等运输方式的成功。GM首席执行官玛丽·巴拉在虚拟主题演讲中发布了一款颇具未来感的凯迪拉克飞行器，机舱拥有环绕式座椅，以及生物识别传感器，语音控制和手势识别功能。这款使用垂直起降(VTOL)技术的单人座飞行器能够以每小时55英里的速度完成城际间的旅行，它搭载90kW电动机，GM Ultium电池组，并拥有超轻型的车身，是一个全自动驾驶的电动汽车。通用汽车还在大会上表示，将于今年晚些时候向联邦快递交付首批Bright Drop商用货车，该专用送货车每次充电之间的续航里程为250英里(400公里)，其中包括先进的安全功能和内置的互联网连接。通用汽车预计到2025年，美国包裹和食品交付市场将攀升至超过8500亿美元的规模，计划到2023年将电动和自动驾驶汽车的支出增加到270亿美元，比此前披露的计划增加35%。
因特尔旗下自动驾驶企业Mobileye也在CES上宣布了在2025年之前自产激光雷达的计划，从而降低自动驾驶的成本。根据Mobileye的新计划，新增两个雷达传感器和激光雷达，这两个雷达传感器使用无线电波检测与物体之间的距离，激光雷达用来帮助自动驾驶汽车获得道路的三维视图。
新能源汽车已经在过去的一年炒的火热，从整车到配件，从电池到介质都创了历史新高，新的一年国家仍将新能源汽车放在战略发展的重要位置，那我们应该继续追这些高位概念股吗？不，笔者认为更应该寻找那些和新能源汽车息息相关却还没被市场发现的板块，比如人工智能，比如车装设备，比如笔者今天重点研究的——5G通讯。
（四）各国5G使用情况
自2019年韩国率先开启5G商用以来，中国紧随其后将5G发展上升为国家战略，同时美国也独树一帜走上毫米波路线，欧洲多国开始积极布局，生恐落于人后，5G热潮不断升温，已然席卷全球。据相关数据显示，到2030年，全球5G新增产业数字化机遇有望达到1.5万亿美元，发展前景十分广阔。
说了这么多，相信大家已经对5G板块的未来发展有了初步认识，下面笔者整理了较为5G产业链，方便投资者研究：
相关板块对应的上市公司有：
